【基本面】
今天凌晨4：30公布的美国API原油库存数据下降幅度大于市场预期，利好油价短线出现冲高走势。具体数据显示，截至3月31日当周API原油库存减少180万桶至5.337亿桶，高于预期减少53万桶，前值则是大幅增加191万桶；汽油库存减少260万桶，降幅高于预期减少146.2万桶；精炼油库存减少200万桶，高于预期减少112.1万桶；库欣原油库存则意外增加130万桶，前值则减少57.6万桶；此外，API报告还显示，美国当周原油进口减少57.10万桶/日，至770万桶/日。整体来看，这次API原油库存多项数据下降幅度均超出预期，显示在春夏用油高峰期来临之际，市场对原油的需求开始回升，将对油价未来走势形成较强支撑，数据公布后，美油短线冲高，初步站稳51美元关口，如果晚间公布的美国EIA原油库存也同步出现大幅下降，则油价短线延续震荡上行的可能性较大。
国际对冲基金连续五周削减原油多头头寸3.09亿桶，或压制油价后市反弹空间
国际原油价格在进入3月份后，连续出现大幅下跌走势，美油由55美元附近一路大跌至最低逼近47美元，其中国际对冲基金大幅减持原油多头头寸，是打压油价下跌的主要因素之一。最新数据显示，截至3月28日当周，对冲基金所持有布伦特和美国WTI原油净多头头寸已经被削减至6.42亿桶，较2月21日触及的9.51亿桶纪录高位下降显著，已经连续五周削减原油多头头寸，累计下降了3.09亿桶，使布伦特和美国WTI原油的多头空头持仓比从2月21日的10.3：1锐减至3.7：1，或压制油价后市反弹空间。此前油价大跌主要是受到多头平仓的打压，但是目前空头净持仓相对平稳，且基本面上OPEC不断放言要延长减产时间，此外利比亚石油出口因武装势力干预而临时大幅减少，均对油价形成短线支撑，预计油价后期或转向宽幅震荡。
美国目前的通胀水平有走高迹象，3月PCE物价指数年率是2.1%，好于前值1.9%，去掉食品和能源的核心PCE物价指数为1.8%，好于预期1.7%，和前值持平。上周四公布的GDP平减指数为2.1%，同样好于预期2.0%。从数据表现来看，通胀有加速迹象，美联储3月中旬的加息合情合理。本周五美国将公布非农就业人数，值得提示投资者的是，非农就业人数的确重要，但是更加需要关注每周工时和薪资增长速度，这两个数据的变化，会直接反应收入的变化，收入增加，消费增加，会再次加速通胀的表现。2017年如果通胀大于2%，很有可能美联储四次加息，甚至也有可能是三次加息，但是有一次缩减资产负债表，也是等同于四次加息。
今天晚间21:15，美国公布3月ADP就业人数变化，该数据前值为29.8万人，市场预期18.5万人，不过值得注意的是，3月份ADP数据公布之后，现货白银也没有大幅走低。本次市场预期不高，如果再次低于预期，这才有望提振金银走势。本周一公布的ISM制造业PMI数据为57.2，低于预期57.7，但是分项数据就业指数为58.9，大幅高于预期54.2。今日晚间还有ISM制造业PMI数据公布，也值得注意其分项就业指数的变化。通过这些数据，我们得到美国制造业，服务业上的就业变化。
明日凌晨两点，美联储公布3月份议息会议纪要，关注其对市场的影响，尤其是官员措辞的变化，加息上基本得到一致支持，但是需要关注美联储官员对于加息和缩表的争论。从目前的官员动态看，杜德利是倾向于2次加息，但是进行缩表的动作。这些都会对美元指数和贵金属产生影响，建议投资者管理好仓位。
　　【兴源大宗燃料烃】
现货重油延续反弹走势，昨收中阳线上涨，价格再创反弹新高点，进入前期低点连线和60天均线附近强压力区域，如果站稳并突破，则后市仍有反弹空间，若是受压回落，则后市会回落进行调整，晚间有EIA原油库存数据公布，密切关注上方60天均线压力表现。
　　在四小时图上，油价短线回落后再度出现突破上涨走势，价格再创新高，反弹面临上方前期上升趋势线压力，这里也是日线60天均线附近压力，预计短线油价反弹到该区域受压回落调整的可能性较大，操作上激进者可在该压力区域附近轻仓做空，严格设好止损。
兴源大宗燃料烃操作建议：
1、5180附近做空，止损5210，下看5130附近；
2、5100附近做多，止损5070，上看5170附近；
【兴源大宗银饰品】
白银日线上昨天冲高回落，日线报收带上影线的小阳线，均线系统5日和10日还是金叉，日线操作上看，今天还是逢低买入思路。小时图，目前测试120均线支撑，均线和趋势线形成的支撑，关注买入机会。
兴源大宗银操作建议：
1、4030附近做空，止损4050，下看6980附近；
2、3960附近做多，止损3930，上看4010附近；
【兴源大宗天然气行情分析】
天然气昨日美盘开盘之后小区间震荡之后直接单边拉升，刷新近一个多月的高点。小时图看布林带已经开口，macd多头持续放量，kdj快慢线也是金叉上行。4小时图看布林带开始张口，上轨直接破位，macd空头缩量即将金叉，kdj指标快慢线金叉向上发散，综合来看行情趋势还是以多头为主，但目前已运行值短期阻力位，操作上不盲目追多。
兴源大宗天然气操作建议
1、5570附近做空，止损5600，下看5500附近；
2、5445附近做多，止损5415，上看5550附近；
　　【今天重点关注的财经数据与事件】
①15:50法国3月服务业PMI终值
　　②15:55德国3月服务业PMI终值
　　③16:00欧元区3月服务业PMI终值
　　④16:30英国3月服务业PMI
　　⑤20:15美国3月ADP就业人数
　　⑥21:45美国3月Markit服务业PMI终值
　　⑦22:00美国3月ISM非制造业PMI
　　⑧22:30美国至3月31日当周EIA原油库存
　　⑨次日02:00美联储公布3月货币政策会议纪要