以下是剧情梳理:
当罗杰·巴尔福被发现在伦敦的家中被枪杀时,苏格兰场督察伯克宣布他的死亡为自杀,尽管巴尔福遗产的执行人詹姆斯·哈姆林爵士坚称他的朋友永远不会自杀。五年后,随着两位长相阴险的房客的到来,这座被遗弃的巴尔福尔住宅重新焕发了活力:一位长着尖牙、瞪大眼睛、戴着高高的海狸帽的恶魔般的男人,以及一位穿着长袍的苍白年轻女子。
陌生人的出现促使住在隔壁的詹姆斯爵士再次打电话给伯克探长。住在哈姆林家的还有其他人,他们也在鲍尔弗去世当晚出现在他的房子里:詹姆斯爵士的侄子亚瑟·希布斯;已故的鲍尔弗现已成年的女儿露西尔;还有管家威廉姆斯。伯克对詹姆斯爵士怀疑新邻居可能与鲍尔弗之死有关表示怀疑,直到奇怪的事情开始发生:鲍尔弗的尸体从坟墓中消失。

新女仆Smithson,告诉了一个可怕的故事,在露西尔的卧室里被戴着毛皮帽子的陌生人威胁。伯克和詹姆斯爵士在鲍尔弗的房子里发现的一个男人看起来很像已故的罗杰·巴尔弗。易受攻击的亚瑟确信邻居们都是吸血鬼。伯克把露西尔拉到一边,告诉她他不相信她父亲自杀了。他要求她相信他。伯克还与亚瑟进行了私人谈话。伯克用催眠术让亚瑟进入恍惚状态,但对鲍尔弗的死一无所知。
那天晚上,有人向亚瑟的房间开了一枪,但亚瑟不在;相反,伯克受了轻伤。露西尔被戴着海狸帽的男子和管家绑架,并被带到她以前的家中。在伯克的指示下,詹姆斯爵士也出现在巴尔福尔的家中;他在前面遇到了一个戴着海狸帽的男人,他让他陷入了催眠的恍惚状态。亚瑟闯入巴尔福尔的房子试图营救露西尔;他被伯克和几个侦探抓住并锁起来了。事实证明,那个戴着海狸帽、长着尖牙的人实际上是一个伪装的伯克探长,他有时会得到替身的帮助;女仆史密森是一名助理侦探;神秘的年轻女子,为警察工作的舞台演员。在伯克的催眠下,詹姆斯爵士在罗杰·巴尔福去世当晚重新创造了自己的行为,露西尔和管家威廉姆斯扮演自己,伯克的替身扮演巴尔福。

事实证明,在鲍尔弗拒绝詹姆斯爵士作为年轻露西尔的未来丈夫后,詹姆斯爵士枪杀了鲍尔弗,并使死亡看起来像是自杀。詹姆斯爵士从恍惚状态中苏醒过来,被伯克逮捕。鲍尔弗之死的谜团解开了,露西尔和亚瑟意识到他们有多爱对方,现在可以自由结婚了。